Application of the weighted-average cost of capital in Latvia : analysis, problems and possibilities for improvement

Abstract

The paper analyses the possibilities to estimate the WACC and its components in practice by applying the existing formulas in six sizeable Latvian companies, as well as investigates the recent research in the field of capital structure and WACC. The authors of the paper provide recommendations to enhance the methods of calculating capital costs.

Straipsnyje analizuojamos galimybės praktiškai apskaičiuoti kapitalo kaštų svertinį vidurkį ir jo sudedamąsias dalis šešiose didžiosiose Latvijos bendrovėse, taikant egzistuojančias formules; tiriami paskutiniai moksliniai darbai kapitalo struktūros ir kapitalo kaštų svertinio vidurkio srityje. Straipsnio autoriai pateikia rekomendacijas, kaip pagerinti kapitalo kaštų skaičiavimo metodus.